常见金融知识点合集.docx

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1、常见金融知识点合集一、央行体系金融指标维度（一）货币供应1、货币发行与基础货币（亦称央行储备货币）（1）货币发行量二商业银行的库存现金+ MO（2）基础货币（央行储备货币）二货币发行量+法定存款准备金+超额存 款准备金二商业银行的库存现金+流通中的MO+法定存款准备金+超额存款准 备金（3）银行间市场的可交易资金的总量二所有金融机构超额存款准备金合 计因此，只有影响至超额存款准备金的货币政策才能影响到银行体系的流 动性，例如降准政策只能使得法定存准率和超额存准率此消彼长，对流动 性几乎没有影响。2、MO Ml （狭义货币）与M2 （广义货币）（1） MO二流通中现金（2） Ml=MO+企业存款

2、（除单位定期存款和自筹基建存款）+机关团体部 队存款+农村存款+个人信用卡类存款；（3） M2=M1+个人存款+企业定期存款+外币存款+信托类存款。其中， （M2-M1）即为准货币。第一，2001年6月，由于股票市场大发展，央行将证券公司客户保证金 计入M2 o第二，2002年，受加入WTO影响，央行将在中国的外资、合资金融机构 的人民币存款分别计入不同层次的货币供应量。第三，20年10月，央行将非存款类金融机构在存款类金融机构的存 款和住房公积金存款规模纳入M2.第四，2018年1月，央行用非存款机构部门持有的货币市场基金取代货 币市场基金存款（含存单）。3、存款准备金率与超额备付金率：法定

3、与超额根据规定，商业银行需要将其存款的一定百分比缴存至央行，法定存款 准备金率与超额存款准备金率合称为存款准备金率，后者体现出银行体系 的流动性水平。目前央行已经取消了对商业银行备付金率的要求，将其与 存准率合二为一。其中，超额备付金二商业银行在中央银行的超额准备金存款+库存现金。（二）货币政策工具1、OMO （公开市场操作）第一，公开市场操作始于1994年的外汇公开市场操作，1998年建立公 开市场业务一级交易商制度、恢复人民币公开市场操作。第二，公开市场操作又分为逆回购和正回购，前者为央行向一级交易商 购买有价证券、投放流动性，后者反则反之。第三，目前央行公开市场操作的期限主要有7天、14

4、天、28天和63天 等几种类型。2、再贴现与再贷款第一，这两类工具是央行最早进行基础货币投放的主要方式。第二，再贴现政策是指央行通过商业银行持有的已贴现但尚未到期的商 业汇票，向商业银行提供融资支持的行为。第三，再贷款政策是指央行为实现货币政策目标而对金融机构发放的贷 款。1984年央行专门行使中央银行职能 后，再贷款成为调控基础货币的 基础，并在后续的较长时间提供了基础货币供应总量的70-90%o3、SLO （短期流动性便利）与SLF （亦称酸辣粉、常备借贷便利）（1 ）2013 年 1 月央行创设 SLO（Short-term Liquidity Operations）, 主要为了解决突出

5、的市场资金供求大幅波动，主要期限为7天以内，抵押 品为政府支持机构债券和商业银行债券。（2） 2013 年初创设 SLF （StandingLending Facility）,主要为了满 足金融机构期限较长的大额流动性需求，主要期限为3个月，面向政策 性银行和全国性商业银行，抵押品为高信用评级的债券类资产及优质信贷 资产等。4、MLF （中期借代便利、亦称麻辣粉）与TMLF （定向中期借贷便利、 亦称麻辣粉）第一，两个工具均主要面向“三农”、小微和民营企业贷款（新增）， 期限为3个月、6个月、1年（居多）。第二，央行分别于2014年9月创设MLF、于2018年12月19日创设TMLF, 前者以

6、支持小微企业和债转股为主，后者则用以定向支持金融机构向小微 企业和民营企业发放贷款。5、PSL （亦称披萨、抵押补充贷款）2014直4月25日央行创设PSL （Pledged Supplementary）,为特定政 策或项目建设提供资金（主要针对棚户区改造），期限通常为3-5年，主 要面向政策性银行，抵押资产为高等级债券资产和优质信贷资产等。6、CRA （临时准备金动用安排）与TLF （亦称特辣粉、临时流动性便 利）第一，2017年1月20日，央行建立了临时流动性便利（TLF, Temporary Lending Facility）,为现金投放量较大的几家大型商业银行提供了 28天 临时流动性

7、支持。第二,2017年12月29日，为应对春节期间现金支出的扰动央行建立了 临时准备金动用安排，允许现金投放中占比较高的全国性商业银行在春节 期间顾虑在临时流动性缺口时，临时使用不超过两个百分点的法定存款准 备金，使用期限为30天。（三）社会融资规模社会融资规模于2010年提出来，这是一个中国独有的指标。所谓社会 融资规模，即一定时期内（月度、季度和年度）实体经济从金融体系所获 得的资金总额，既有存量概念，又有流量内涵，可兼顾绝对规模，又可衍 生相对指标。谈及社会融资规模，离不开相生的兄弟M2,社会融资规模与M2类似于 一张表的两端，即资产和负债，一个表示资产的运用（社会融资规模）， 一个表示

8、资金的来源（M2） o通俗来讲，货币当局发行货币（以广义货币 M2来表示），金融机构拿到货币来满足实体经济的融资需求，货币则通过 银行金融机构（本外币贷款）、非银行金融机构（委托贷款、信托贷款以 及未贴现票据）、资本市场（股票市场和债券市场）以及其它等渠道进入 实体经济。从理论上来讲，资产的运用和资金的来源应存在一定的对应关 系，特别是在只有资本市场的情况下，而间接融资中介的存在，使得这一 对应变得比较复杂，因此严格的对应关系并不会存在。简之，社会融资规 模可理解为金融体系的资产、实体经济的负债；而M2则可理解为金融体系 的负债、央行的资产（央行对国家的负债）。1、发展历程（1）人民银行于20

9、10年月开始研究、编制社会融资规模指标；（2） 2010年12月，中央经济工作会议首次提出“保持合理的社会融资 规模”这一概念；（3） 20年初，人民银行正式建立社会融资规模增量统计制度，并开 始按季向社会公布社会融资规模增量季度数据；2012年起改为按月公布；（4） 2014年起，按季公布各地区（省、自治区、直辖市）社会融资规 模增量统计数据；（5） 2015年起，开始编制并按季发布社会融资规模存量数据，2016年 起改为按月发布。2、口径和范围（1）金融机构表内贷款：人民币贷款和外币贷款（2）金融机构表外贷款：委托贷款、信托贷款和银行承兑汇票（3）直接融资：企业债券和非金融企业境内股票融资

10、（4）其它：存款类金融机构资产支持证券、贷款核销与地方政府专项 债券。第一，2018年8月13日，央行表示，自2018年7月起，人民银行完善 社会融资规模统计方法，将“存款类金融机构资产支持证券”和“贷款核 销”纳入社会融资规模统计，在“其他融资”项下反映。第二，2018年10月17日，央行表示，自2018年9月起，将“地方政 府专项债券”纳入社会融资规模统计。二、商业银行资产质量维度（一）五级贷款分类贷款五级分类是央行于1998年5月参照国际惯例制定贷款分类指导 原则给予明确的。之前是按照财政部1993年颁布的金融保险企业财务 制度将贷款分为正常、逾期、呆滞和呆账四类，过去是将后面三种，即

11、“一逾两呆”统称为不良贷款。1、正常类贷款（率）第一，具体定义是指借款人能够正常履行合同，没有足够理由怀疑其贷 款本息不能按时偿还的贷款。第二，正常贷款率没有特定监管标准，一般越高越好，基本上正常贷款 率（即正常类贷款/全部贷款）均在95%以上。2、关注类贷款（率）第一，具体是指目前有能力偿还贷款本息，但存在一些可能对偿还不利 的影响因素的贷款。第二，关注贷款介于正常类贷款和不良贷款之间，关注贷款率同样没有 特定监管标准。3、不良贷款（率）第一，指那些借款人还款能力出现明显问题的贷款，主要包括次级类贷 款、可疑类贷款和损失类贷款三类。其中，次级类贷款是指还款能力出现明显问题，完全依靠其正常营业

12、收入无法 足额偿还贷款本息，即使执行担保，也会造成一定损失。可疑类贷款是指贷款人无法足额偿还贷款本息，即使执行担保，也可能 会造成较大损失。损失类贷款是指在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序后，本息 仍无法收回，或只能收回很少的一部分。第二，不良贷款率二不良贷款余额/各项贷款余额二（次级类贷款余额+可 疑类贷款余额+损失类贷款余额）/各项贷款余额。第三，不良贷款率也没有特定的监管标准，通常是越低越好，但不良贷 款、关注贷款、逾期贷款之间有一定的重合性，从而生成分类上不够严谨。（二）逾期贷款与重组贷款1、逾期贷款（率）第一，即贷款项目在贷款合同规定期限内，尚未还清的贷款部分，并从 逾期之日起

13、，转入逾期贷款账户，一般情况下逾期贷款要加收较高的惩罚 利息。第二，逾期贷款按期限进一步划分，即逾期3个月以内、逾期3个月至 1年、逾期1年以上至3年以内、逾期3年以上。第三，逾期贷款和不良贷款由较高的重合度，且没有特定的监管标准。2、重组贷款（率）第一，所谓重组贷款即由于借款人财务状况恶化，或无力还款而对借款 合同条款做出调整的贷款。其中调整措施主要包括贷款展期、借新还旧、 还旧借新、利息罚息减免、本金部分减免、债转股、以物抵贷、追加担保 品、还款方式变更等。第二，央行2001年12月发布的贷款风险分类指导原则明确“需要 重组的贷款应至少是次级类；重组后的贷款假如依然逾期或借款人无力归 还，

14、则应至少归为可疑类”。第三，重组贷款主要是针对不良贷款，没有特定的监管标准。（三）贷款拨备率与拨备覆盖率不良贷款率、贷款拨备率与拨备覆盖率是商业银行资产质量的三个基本 指标。其中，不良贷款率=贷款拨备率/拨备覆盖率。1、贷款拨备率（又称拨贷比）：贷款损失准备与各项贷款的比值第一，计算公式为贷款拨备率二贷款减值准备/各项贷款余额二（一般准 备+特殊准备+专项准备）/各项贷款余额。第二，2011年银监会以9号令的形式印发商业银行贷款损失准备管理 办法，将银行贷款损失准备计提指引中的一般准备、专项准备和特 别准备统一合并为“贷款损失准备”，并将其在成本中列支，作为抵御贷 款风险的准备金。其中，贷款减

15、值准备计提=1%*各项贷款余额+2%*关注类贷款+25%*次级类贷款 +50%*可疑类贷款+100%*损失类贷款+特别准备。次级类和可疑类贷款的计提比例可以上下浮动20%,特别准备由商业银 行根据特别风险情况、风险损失概率及历史经验等自行确定按季计提。贷款减值准备计提的细项般备 一准即按照贷款余额的一定比例提取的贷款减值准备，我国商业银行规定的是 按1%比例提取，各银行可以自主调高。专项 准备即根据借款人的还款能力、贷款本息的偿还情况、抵押品的情况、担保人 的情况等因素，按照贷款风险分类的结果，以建议的计提比例进行计提。 当然，银行内部还可根据实际情况，做出更细的分类，如七级、十级等。特另IJ 准备即针对贷款组织中的特定风险，按一定比例提取的，只有遇到特别风险情 况时才会计提，并非经常提取。贷款减值准备期末余额二期初余额+期初调整+当期计提-当期转回+当期转入-已减值贷款折现回拨 部分+收回以前年度核销部分-当期核销+其它因素变动第三，2015-2016年业务制度更新，GH-资产质量及准备金将三 项准备统一为减值准备。第四，中国上市公司的应收账款坏账准备金的提取比率为9%,即按应收 账款余额的9%计提坏账准备金，提取的准备金计入当期损益。这里的坏账 准备等同减值准备。第五,贷款拨备率的监管标准为2. 50%。2、拨备覆盖率第一，用来衡量商